Central Bank là gì? Tác động từ Ngân hàng Trung ương đến Forex

Chia sẻ:

Central Bank – Ngân hàng Trung ương là một trong những tổ chức tài chính lớn có ảnh hưởng đến thị trường Forex. Do đó, khi giao dịch ngoại hối, nhà đầu tư phải nắm rõ các quyết định về lãi suất và chính sách tiền tệ của cơ quan này để xây dựng chiến lược giao dịch phù hợp. Chính xác thì Central Bank là gì? Đặc điểm và tác động của nó đối với thị trường tài chính là gì? Hãy cùng Sanforexviet.com đi tìm hiểu thông qua bài viết hôm nay nhé!

Nội dung của trang:

Tổng quan về Central Bank là gì?

Central Bank là một tổ chức tài chính chịu trách nhiệm quản lý hệ thống tiền tệ của một quốc gia

Central Bank hay còn gọi là Ngân hàng Trung ương. Đây là cơ quan của bộ máy nhà nước có thẩm quyền duy nhất phát hành tiền giấy và quản lý các hoạt động tiền tệ, tín dụng và ngân hàng thay mặt cho nhà nước. Mục tiêu chính của ngân hàng là ổn định và đảm bảo an ninh cho hệ thống ngân hàng đồng thời thúc đẩy sự ổn định của toàn bộ hệ thống tài chính.

Tùy thuộc vào cấu trúc và tình hình tài chính của quốc gia, Central Bank sẽ có các nhiệm vụ khác nhau. Mặc dù do nhà nước kiểm soát, phần lớn các ngân hàng trung ương vẫn duy trì một số mức độ tự chủ so với chính phủ.

Là ngân hàng của quốc gia và quản lý các khía cạnh vĩ mô của hoạt động ngân hàng, tín dụng và tiền tệ để duy trì sự ổn định và an ninh tiền tệ cho toàn bộ hệ thống ngân hàng là hai vai trò cơ bản nhất của Central Bank. Kết quả là, các mục tiêu kinh tế vĩ mô của nền kinh tế được đáp ứng.

Trong đó Ngân hàng Trung ương thực hiện vai trò quản lý thông qua các hoạt động thương mại thành công bên cạnh các hành động lập pháp và hành chính. Central Bank sẽ kiếm tiền từ tài sản của mình, bao gồm các khoản vay chiết khấu, chứng khoán chính phủ, giao dịch thị trường ngoại hối,…

Tính chất kinh doanh của Ngân hàng Trung ương chỉ là một công cụ để tăng hiệu quả của các hoạt động quản lý; đó không phải là mục tiêu của Ngân hàng Trung ương, ngay cả khi hai khía cạnh quản lý và kinh doanh luôn có mối quan hệ chặt chẽ trong mọi hoạt động thương mại của mình. Sau khi trừ đi các chi phí hoạt động, phần lớn doanh thu của Ngân hàng Trung ương phải được gửi vào ngân sách nhà nước.

Nói một cách ngắn gọn, sứ mệnh của Ngân hàng Trung ương là ổn định dòng tín dụng, tiền tệ và hoạt động của ngân hàng thương mại để thúc đẩy tăng trưởng kinh tế, chứ không phải để tạo ra lợi nhuận.

Lịch sử ra đời của Central Bank và Ngân hàng trung ương đầu tiên trên thế giới

Vào thế kỷ 17, Ngân hàng trung ương ra đời chính thức đầu tiên ở châu Âu. Mặc dù các lời hứa trả tiền thường được sử dụng như đại diện cho giá trị ở cả châu Âu và châu Á vào thời điểm đó, tiền tệ vẫn chủ yếu được làm bằng vàng và bạc. Khái niệm kinh tế đã thay đổi cách thức hoạt động của toàn cầu khi các quốc gia phát hiện ra lợi thế của việc nhập khẩu và sức mạnh của việc xuất khẩu hàng hóa.

Đương nhiên, nhu cầu điều chỉnh giá trị của tiền tệ đã dẫn đến việc thành lập các Central Bank. Được thành lập vào năm 1668 với sự hỗ trợ của các doanh nhân người Hà Lan, Ngân hàng Thụy Điển Riksbank (Ngân hàng Thụy Điển) là ngân hàng trung ương đầu tiên. Năm 2018, ngân hàng đã kỷ niệm 350 năm thành lập.

Central Bank có nhiệm vụ gì trên thị trường?

Ngân hàng Trung ương được thành lập để phục vụ lợi ích công cộng. Tuy nhiên, trách nhiệm này thay đổi theo quốc gia, nhưng trách nhiệm chính của Central Bank là:

Ổn định giá cả: Các Ngân hàng Trung ương chịu trách nhiệm bảo vệ giá trị đồng tiền của họ. Điều này được thực hiện bằng cách giữ lạm phát ở mức vừa phải trong nền kinh tế.
Duy trì hệ thống tài chính: Các ngân hàng thương mại phải trải qua một loạt các bài kiểm tra phức tạp của Central Bank. Điều này góp phần giảm thiểu rủi ro trong lĩnh vực tài chính.
Phát triển và cân bằng kinh tế: Nói chung, một quốc gia có thể kích thích nền kinh tế của mình theo hai cách. Điều đó được thực hiện thông qua chính sách tài khóa (chi tiêu của chính phủ) và chính sách tiền tệ (sự can thiệp của Ngân hàng Trung ương). Khi ngân sách của các chính phủ đang dần cạn kiệt, các Central Bank có thể sử dụng chính sách tiền tệ để kích thích nền kinh tế.
Giám sát và điều tiết tổ chức tài chính: Vì sự ổn định của tiền tệ và phát triển kinh tế của đất nước, các Ngân hàng Trung ương được giao nhiệm vụ điều tiết và giám sát các ngân hàng thương mại.
Giảm tỷ lệ thất nghiệp: Các Ngân hàng Trung ương có trách nhiệm giảm tỷ lệ thất nghiệp bên cạnh việc ổn định giá cả và phát triển bền vững. Đây là một trong những mục tiêu của Cục Dự trữ Liên bang.

Central Bank có tác động đến thị trường Forex như thế nào?

Trader xác định việc Central Bank có khả năng tăng hay giảm lãi suất hay không?

Các nhà giao dịch ngoại hối rất chú ý đến lãi suất của Ngân hàng Trung ương vì chúng có ảnh hưởng lớn đến thị trường Forex. Các tổ chức và nhà đầu tư sẽ tìm kiếm lợi suất hoặc lãi suất trong đó. Vì vậy, ngay cả những thay đổi nhỏ về lãi suất cũng khiến các trader chuyển khoản đầu tư của họ sang các quốc gia có lãi suất cao hơn.

Nhà đầu tư thường xuyên đánh giá thông điệp do Chủ tịch Ngân hàng Trung ương đưa ra. Điều này giúp họ xác định liệu Central Bank có khả năng tăng hay giảm lãi suất hay không. Hawkish/Dovish là thông điệp sẽ giải thích cho việc tăng/giảm lãi suất.

Các nhà đầu tư tin rằng khi Ngân hàng Trung ương thực hiện các giao dịch dài hạn có lợi cho đồng tiền đó, báo hiệu sự bắt đầu của chu kỳ tăng lãi suất. Trong khi, các nhà giao dịch dự đoán lập trường ôn hòa từ Fed và sẽ tìm cách bán tiền tệ.

Thông qua chiến lược “Carry Trade”, biến động lãi suất tiêu chuẩn cung cấp các cơ hội giao dịch dựa trên chênh lệch lãi suất giữa hai loại tiền tệ của hai quốc gia. Khi sử dụng chiến lược này, các trader có thể tìm kiếm lãi suất qua đêm khi giao dịch bằng đồng tiền có lãi suất cao hơn so với đồng tiền có lãi suất thấp.

Cách giao dịch hiệu quả khi Central Bank đưa ra các quyết định về lãi suất

Khi Ngân hàng Trung ương ban hành chính sách tiền tệ, thị trường có thể xảy ra các kịch bản khác nhau. Do đó, nhà đầu tư có thể sử dụng các thông tin này để dự báo xu hướng tăng giảm của đồng tiền và đưa ra chiến lược giao dịch phù hợp.

Kỳ vọng thị trường	Thực tế	Tác động tới thị trường ngoại hối
Lãi suất tăng	Lãi suất giữ nguyên	Đồng tiền mất giá
Lãi suất giảm	Lãi suất giữ nguyên	Đồng tiền tăng giá
Lãi suất giữ nguyên	Lãi suất tăng	Đồng tiền tăng giá
Lãi suất giữ nguyên	Lãi suất giảm	Đồng tiền mất giá

Trên đây là toàn bộ thông tin về Central Bank – Ngân hàng Trung ương mà nhà đầu tư cần hiểu rõ để xây dựng chiến lược giao dịch hiệu quả khi tham gia thị trường ngoại hối. Hy vọng thông qua bài viết trên bạn đã có được các thông tin tổng quan nhất. Đừng quên truy cập website của chúng tôi để cập nhật thêm nhiều thông tin kiến thức Forex hữu ích khác nhé! Chúc nhà giao dịch thành công.