Thị trường Hoa Kỳ đã có tuần hoạt động tệ nhất kể từ tháng 3 năm 2023 mặc dù có đợt phục hồi nhẹ vào thứ Sáu, vì sự chú ý hiện chuyển sang dữ liệu bán lẻ và cuộc họp sắp tới của Cục Dự trữ Liên bang.
- Bật mí top 10 các sàn giao dịch Forex uy tín, nên đầu tư tại Việt Nam
- Phương pháp Smart Money Concept là gì? Cách ứng dụng SMC vào giao dịch Forex
- Counter trend là gì? Chiến lược giao dịch Counter trend hiệu quả nhất
Thị trường Hoa Kỳ tăng giá mặc dù tâm lý người tiêu dùng yếu
Thị trường chứng khoán Hoa Kỳ (US) đã kết thúc một tuần đầy thử thách với một đợt phục hồi nhẹ nhõm vào thứ Sáu, khi ba tin tốt đã bù đắp cho bản in Tâm lý người tiêu dùng của Đại học Michigan. Bất chấp mức tăng của thứ Sáu, US 500 đã giảm 2,27% trong tuần, US Tech 100 giảm 2,46% và Phố Wall mất 1313 điểm hoặc 3,1%, đánh dấu hiệu suất hàng tuần tệ nhất kể từ tháng 3 năm 2023.
Diễn biến chính trị thúc đẩy niềm tin của thị trường
Tâm lý bắt đầu cải thiện trong phiên giao dịch châu Á vào thứ sáu sau khi Lãnh đạo phe thiểu số tại Thượng viện Chuck Schumer bày tỏ sự ủng hộ đối với dự luật tài trợ do Đảng Cộng hòa hậu thuẫn, làm giảm bớt lo ngại về việc đóng cửa chính phủ.
Tâm lý tích cực hơn nữa đến từ thông báo của Trung Quốc về cuộc họp báo hôm nay dự kiến sẽ nêu chi tiết các biện pháp thúc đẩy tiêu dùng. Tiếp theo là thỏa thuận giữa các bên Đức về một thỏa thuận tài chính mới nhằm thúc đẩy chi tiêu quốc phòng và tăng trưởng.
Ngay cả chỉ số Tâm lý người tiêu dùng của Đại học Michigan cực kỳ yếu , giảm xuống còn 57,9 – mức thấp nhất kể từ tháng 11 năm 2022 – cũng không thể ngăn chặn được đà tăng giá.
Nỗi lo suy thoái lại nổi lên
Hợp đồng tương lai cổ phiếu Hoa Kỳ mở cửa ở mức thấp hơn vào sáng nay, với hợp đồng tương lai chỉ số US 500 giảm 0,56% xuống còn 5609 sau khi Bộ trưởng Tài chính Hoa Kỳ Scott Bessent cho biết trong một cuộc phỏng vấn qua đêm rằng không có gì đảm bảo sẽ không có suy thoái, lặp lại quan điểm được Tổng thống Trump bày tỏ một tuần trước.
Nhìn về phía trước, sự chú ý sẽ chuyển sang dữ liệu bán lẻ tối nay và cuộc họp của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) vào sáng thứ Năm được xem trước bên dưới.
Ủy ban thị trường mở liên bang (FOMC)
Tại cuộc họp FOMC gần đây nhất vào cuối tháng 1, Cục Dự trữ Liên bang (Fed) đã giữ nguyên lãi suất Quỹ Fed ở mức 4,25% – 4,50%. Fed lưu ý rằng hoạt động kinh tế vẫn ổn định và thị trường lao động ổn định ở mức mạnh nhưng không đưa ra các tham chiếu trước đó về tiến trình giảm lạm phát.
Fed cho biết họ không vội cắt giảm lãi suất thêm nữa vì đang đánh giá tác động của chính sách thương mại và nhập cư của Tổng thống Donald Trump. Chủ tịch Fed Powell đã nhiều lần củng cố cách tiếp cận thận trọng này, nhấn mạnh hai tuần trước rằng Fed “đang ở vị thế tốt để chờ đợi sự rõ ràng hơn”.
Báo cáo chỉ số giá tiêu dùng (CPI) và chỉ số giá sản xuất (PPI) tháng 2 yếu hơn dự kiến vào tuần trước không thách thức lập trường thận trọng của Fed về việc cắt giảm lãi suất, đặc biệt là vì một số thành phần yếu hơn của bản công bố CPI, như giá vé máy bay, không nằm trong thước đo lạm phát ưa thích của Fed, chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân cốt lõi (PCE).
Tại cuộc họp tuần này, Fed dự kiến sẽ giữ nguyên lãi suất Quỹ Fed ở mức 4,25% – 4,50%. Dự báo của Fed (dấu chấm) có khả năng sẽ không thay đổi, chỉ ra rằng chỉ có thêm hai lần cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản (bp) nữa vào năm 2025 – thấp hơn giá thị trường hiện tại, cho thấy tổng cộng 69 bp cắt giảm lãi suất của Fed trong năm nay.
Phân tích kỹ thuật US Tech 100
Tuần trước, chỉ số US Tech 100 đã giảm xuống dưới ngưỡng hỗ trợ xu hướng tăng tại 19.900 từ mức thấp nhất của tháng 12 năm 2022, làm gia tăng thêm thiệt hại về mặt kỹ thuật sau khi giảm xuống dưới đường trung bình động 200 ngày (MA) tại 20.262 vào tuần trước.
Chúng tôi thấy sự phục hồi từ mức quá bán vào thứ Sáu có khả năng là khởi đầu của một đợt phục hồi che đậy lệnh bán khống – phục hồi điều chỉnh. Nó sẽ được coi là một đợt phục hồi che đậy lệnh bán khống vì chúng tôi không thể tìm thấy bất kỳ lý do chính đáng nào để thị trường chứng khoán Hoa Kỳ thực hiện một đợt phục hồi bền vững hơn trở lại mức cao nhất trong năm trong bối cảnh hiện tại.
Một đợt phục hồi có thể sẽ gặp phải mức kháng cự ngắn hạn ban đầu là 20.000 từ xu hướng tăng bị phá vỡ trước khi gặp mức kháng cự mạnh hơn tại MA 200 ngày, hiện tại là 20.266. Phía trên đây, mức thoái lui fibonacci 50% của đợt giảm từ mức cao 22.222 xuống mức thấp 19.152 nằm ở mức 20.694.
Phân tích kỹ thuật US 500
Tuần trước, chỉ số US 500 đã giảm xuống dưới đường MA 200 ngày ở mức 5740, làm gia tăng thiệt hại về mặt kỹ thuật sau khi phá vỡ ngưỡng hỗ trợ xu hướng tăng ở mức 5860 từ mức thấp 4103 vào tháng 10 năm 2023 của tuần trước.
Như đã lưu ý trong phần US Tech 100 ở trên, chúng tôi coi sự phục hồi của thị trường chứng khoán Hoa Kỳ vào thứ Sáu là khởi đầu cho một đợt phục hồi có thể xảy ra để che đậy tình trạng bán khống – sự phục hồi điều chỉnh đơn giản vì chúng tôi không thể tìm thấy bất kỳ lý do chính đáng nào để thị trường chứng khoán Hoa Kỳ phục hồi trở lại mức cao nhất trong năm trong bối cảnh hiện tại.
Một đợt phục hồi có thể sẽ gặp phải mức kháng cự ngắn hạn ban đầu tại MA 200 ngày ở mức 5740 trước khi gặp mức kháng cự ngang ở mức 5770 – 5800. Điều này đang được củng cố bởi mức thoái lui Fibonacci 50% của đợt giảm từ mức cao 6147 xuống mức thấp 5504 của tuần trước ở mức 5830.
Hãy truy cập website Santygia.com để cập nhật thêm nhiều chiến lược đầu tư khác trên thị trường tài chính nhé!
